Der Begriff „unsystematisches Risiko“ steht in enger Verbindung mit der Risikoverteilung. Im Zusammenhang mit dem Capital Asset Pricing Model (CAPM) erfolgt durch eine Diversifizierung eine Risikoverringerung des Wertpapierportfolios. Zum Kreis des unsystematischen Risikos gehören beispielsweise Managementfehler wie fehlerhafte Produktpolitik.
Eine Diversifizierung bei Investitionen in Finanzprodukte bedeutet, dass die Investitionen nicht in eine Einzelanlage vorgenommen werden. Vielmehr sollte eine Verteilung auf unterschiedliche Anlageformen und Risikograde erfolgen. So beispielsweise die Auswahl von Aktien, Anleihen oder Investmentfonds, aber auch verschiedene Finanzdienstleister und Emittenten. Der Hintergrund ist, einen hohen Wertverlust oder gar Totalverlust des eingesetzten Kapitals zu vermeiden.